互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品正迎來變局。

近日，繼螞蟻集團(tuán)首先下架銀行存款產(chǎn)品之后，騰訊理財(cái)通、度小滿金融、京東金融、滴滴金融等平臺(tái)紛紛做出調(diào)整下架互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品。

截至目前，監(jiān)管部門尚未正式禁止相關(guān)互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品的銷售，上述互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)下架相關(guān)產(chǎn)品均為主動(dòng)行為。

在多位分析人士看來，此次互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)下架存款產(chǎn)品行動(dòng)的背后，預(yù)示著新一輪嚴(yán)監(jiān)管的到來。盡管還有部分平臺(tái)仍有互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品在售，但在西南財(cái)經(jīng)大學(xué)金融學(xué)院數(shù)字經(jīng)濟(jì)研究中心主任陳文看來，互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品更大規(guī)模的下架只是時(shí)間問題。陳文預(yù)計(jì)，“后續(xù)監(jiān)管部門或?qū)⑨槍?duì)互聯(lián)網(wǎng)存款出臺(tái)專門的監(jiān)管辦法。”

9家平臺(tái)下架互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品

12月18日的消息顯示，螞蟻集團(tuán)旗下的支付寶App“銀行存款”功能主動(dòng)下架多家銀行的存款產(chǎn)品，以后不再銷售。

螞蟻集團(tuán)相關(guān)負(fù)責(zé)人對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者稱，“根據(jù)監(jiān)管部門對(duì)互聯(lián)網(wǎng)存款行業(yè)的規(guī)范要求，目前螞蟻已主動(dòng)下架平臺(tái)上所有互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品，只對(duì)已購(gòu)買產(chǎn)品的用戶可見，持有產(chǎn)品的用戶不受影響。”

隨后，多家互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)跟進(jìn)，紛紛下架互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品。截至12月21日，據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)顯示，支付寶、騰訊理財(cái)通、度小滿金融、攜程金融、京東金融、滴滴金融、陸金所、天星金融、360你財(cái)富等9家頭部互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)已下架互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品。《證券日?qǐng)?bào)》記者第一時(shí)間聯(lián)絡(luò)各家機(jī)構(gòu)予以求證，均得到肯定回應(yīng)。

針對(duì)下架互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品一事，京東數(shù)科相關(guān)負(fù)責(zé)人對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者回應(yīng)稱，“京東金融App已停止新增上線互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品、停止新用戶購(gòu)買相關(guān)產(chǎn)品，并對(duì)存量客戶和相關(guān)業(yè)務(wù)進(jìn)行穩(wěn)妥有序地調(diào)整。”

度小滿金融方面對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者稱，“目前已下架平臺(tái)上的互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品。未來會(huì)根據(jù)監(jiān)管政策的要求，不斷完善相關(guān)業(yè)務(wù)。”

天星數(shù)科則對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》回應(yīng)表示，“與銀行等合作伙伴溝通后，在保障相關(guān)用戶權(quán)益的情況下，天星金融App已于12月20日停止新用戶在平臺(tái)購(gòu)買互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品。未來，天星金融將一如既往地合規(guī)經(jīng)營(yíng)，密切關(guān)注并遵循相關(guān)監(jiān)管政策。”

滴滴金融也對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者回應(yīng)稱，“我們會(huì)密切關(guān)注，落實(shí)監(jiān)管相關(guān)規(guī)范和要求，嚴(yán)格按照監(jiān)管部門的政策指引，有步驟、有秩序地調(diào)整存量用戶，嚴(yán)格落實(shí)監(jiān)管政策。”

上述互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)存款產(chǎn)品“主動(dòng)下架”的行為，或與近期監(jiān)管層的表態(tài)相關(guān)。12月15日，央行金融穩(wěn)定局局長(zhǎng)孫天琦在第四屆中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融論壇上公開演講稱，第三方互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)存款的流動(dòng)性特點(diǎn)有別于傳統(tǒng)儲(chǔ)蓄存款，給監(jiān)管部門和金融機(jī)構(gòu)帶來新課題。“互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)開展此類金融業(yè)務(wù)，屬‘無照駕駛’的非法金融活動(dòng)，應(yīng)納入金融監(jiān)管范圍。”

在招聯(lián)金融首席研究員、亞洲金融合作協(xié)會(huì)智庫(kù)研究員董希淼看來，按照相關(guān)規(guī)定，從嚴(yán)格意義上講，互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)并非《儲(chǔ)蓄管理?xiàng)l例》規(guī)定的儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)，不能辦理儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)。“在互聯(lián)網(wǎng)存款業(yè)務(wù)鏈條中，互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)提供存款產(chǎn)品的信息展示和購(gòu)買接口，起到引流、導(dǎo)流作用;存款產(chǎn)品和服務(wù)由銀行提供，債權(quán)債務(wù)關(guān)系為存款人與銀行。在這種模式下，互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)是否涉嫌違規(guī)辦理儲(chǔ)蓄業(yè)務(wù)，需要金融管理部門認(rèn)定。”

互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品監(jiān)管趨嚴(yán)

所謂“互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品”，是指商業(yè)銀行借助互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)推出的存款產(chǎn)品，商業(yè)銀行需向互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)支付“導(dǎo)流費(fèi)”等手續(xù)費(fèi)。互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品最早可追溯到2018年，近年來漸成部分中小銀行吸收存款的重要渠道。

通常，銀行機(jī)構(gòu)會(huì)與多個(gè)金融科技平臺(tái)合作上架互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品，且中小型銀行較多。以億聯(lián)銀行為例，其2020年三季報(bào)披露，億聯(lián)銀行目前存款合作平臺(tái)有13家，包括京東金融、陸金所、美團(tuán)、小米金融等。

麻袋研究院高級(jí)研究員蘇筱芮認(rèn)為，互聯(lián)網(wǎng)存款產(chǎn)品監(jiān)管正在趨嚴(yán)，更大規(guī)模下架只是時(shí)間問題。受到?jīng)_擊最大的群體是中小銀行，因?yàn)橹行°y行的資本補(bǔ)充渠道不及大銀行，更加依賴線上吸儲(chǔ)。在“嚴(yán)監(jiān)管”的背景下，中小銀行的負(fù)債端將面臨挑戰(zhàn)。

董希淼指出，“互聯(lián)網(wǎng)存款業(yè)務(wù)，帶來的負(fù)面影響主要有以下幾個(gè)方面：一是擾亂存款市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)秩序，可能導(dǎo)致高息攬儲(chǔ)等無序競(jìng)爭(zhēng)行為出現(xiàn)。二是加重銀行負(fù)債成本。中小銀行的資產(chǎn)負(fù)債管理能力如果跟不上，會(huì)影響其發(fā)展的穩(wěn)健性和可持續(xù)性;地方性銀行通過互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)，將存款業(yè)務(wù)擴(kuò)展到全國(guó)，突破經(jīng)營(yíng)區(qū)域限制，也與回歸本地的精神和原則不符。”